Som så mange andre vækstaktier er Curasigh- aktien i indeværende år kommet under pres. Dette skyldes højere usikkerhed og risikoaversion afledt af krigen mellem Rusland og Ukraine, som har presset inflationen op og har fået flere lande til at sænke vækstforventningerne til BNP.
Men i samme periode, har Curasight udvidet sin pipeline med to nye indikationer for sin Utrace-pipeline, som er hoved- og halskræft samt Neuroendokrine tumorer (NET).
Selskabets Utrace-pipeline tæller følgende indikationer:
- Glioblastom (aggressiv hjernekræft)
- Prostatakræft
- Hoved- og halskræft
- Neuroendokrine tumorer (NET)
Selskabet har udviklet en radiofarmaceutiske platform, der kan benyttes både til diagnostik og til behandling af cancer: uTRACE – som anvendes til cancerdiagnostik har været anvendt i mere end 400 patienter i en række afsluttede og igangværende investigator-initierede klinisk fase II studier; og uTREAT – som succesfuldt har været anvendt til behandlingen af cancer i translationelle studier.
Vi har tidligere estimeret, at hoved- og halskræftindikationen vil kunne øge værdien af Curasight aktien med DKK 14 baseret på en 25% sandsynlighed for lancering. Det globale markedet for hoved- og halskræft ventes i 2027 at have en værdi på USD 4,5 mia. Et potentiale, som vi på nuværende tidspunkt vurderer ikke er indregnet i Curasights aktiekurs. Se mere her: https://kapitalpartner.dk/curasight-udvidelse-af-pipeline-med-ny-cancer-indikation-vil-loefte-vaerdien-med-dkk-14-per-aktie/. Vi vurderer også, at Neuroendokrine tumorer (NET) indikationen vil løfte værdien af Curasight yderligere – dog med en mindre værdi end hoved- og halskræftindikationen, da det er en mindre indikation.
Det at Curasight udvider sin pipeline, vurderer vi, er en væsentlig kurstrigger, hvorfor det isoleret set burde have favoriseret aktiekursen. Se hele vores investeringscase her: https://kapitalpartner.dk/curasight/
Vi vurderer derfor, at aktien handler på et attraktivt niveau både set i relation til den eksisterende pipeline og det kommende nyhedsflow, hvor næste kurstrigger bliver uTRACE fase IIb data på glioblastom, som ventes meget snart. Derudover vurderer vi også, at udvidelsen af pipelinen er med til at reducere den generelle selskabsspecifikke risiko.
Udvikling i Curasights aktiekurs det seneste år
